近期，華為最新手機(jī)支持衛(wèi)星通信功能引發(fā)市場(chǎng)關(guān)注。中國(guó)證券報(bào)記者了解到，搭載衛(wèi)星通信技術(shù)的手機(jī)、汽車等消費(fèi)級(jí)硬件將相繼在2023年下半年發(fā)布并量產(chǎn)。業(yè)內(nèi)人士表示，消費(fèi)級(jí)硬件搭載衛(wèi)星通信標(biāo)志著衛(wèi)星通信服務(wù)技術(shù)和市場(chǎng)基本成熟，衛(wèi)星通信大眾市場(chǎng)應(yīng)用有望初步培育。成熟技術(shù)和消費(fèi)需求將驅(qū)動(dòng)一大批上市公司挖掘產(chǎn)業(yè)價(jià)值，千億級(jí)別衛(wèi)星通信賽道有望擴(kuò)容。
● 本報(bào)記者 彭思雨
開(kāi)啟硬件普及
華為高端手機(jī)新品Mate 60 Pro和Mate 60 Pro+直連天通衛(wèi)星和北斗衛(wèi)星，提供衛(wèi)星電話、短報(bào)文、導(dǎo)航功能。在手機(jī)功能驅(qū)動(dòng)下，運(yùn)營(yíng)商宣布消費(fèi)級(jí)衛(wèi)星通信布局的新進(jìn)展。
中國(guó)電信(5.870, -0.04, -0.68%)9月8日正式發(fā)布了“手機(jī)直連衛(wèi)星業(yè)務(wù)”，可適配華為Mate 60 Pro/Pro+兩款新機(jī)。擁有具備衛(wèi)星通話功能手機(jī)的用戶開(kāi)通手機(jī)直連衛(wèi)星功能即可使用。
中國(guó)移動(dòng)(98.180, -0.28, -0.28%)近期與中興通訊(33.900, -0.28, -0.82%)、是德科技共同完成國(guó)內(nèi)首次運(yùn)營(yíng)商N(yùn)R-NTN低軌衛(wèi)星實(shí)驗(yàn)室模擬驗(yàn)證，支持手機(jī)衛(wèi)星寬帶業(yè)務(wù)。NTN（non-terrestrial network，非地面網(wǎng)絡(luò)）作為地面蜂窩通信技術(shù)的重要補(bǔ)充，是手機(jī)直連衛(wèi)星的技術(shù)路徑之一。NR-NTN是NTN技術(shù)的分支，采用5G NR框架來(lái)實(shí)現(xiàn)智能手機(jī)直連衛(wèi)星。
根據(jù)GSA（全球移動(dòng)供應(yīng)商協(xié)會(huì)）報(bào)告，截至2023年7月底，8個(gè)國(guó)家和地區(qū)的8家移動(dòng)運(yùn)營(yíng)商已經(jīng)推出商用衛(wèi)星通信服務(wù)，在過(guò)去4個(gè)月里增加了一倍不止。
配備衛(wèi)星通信功能的多款手機(jī)新品呼之欲出。在2023世界移動(dòng)通信大會(huì)上，高通宣布其推出的驍龍8 Gen 2移動(dòng)平臺(tái)將支持手機(jī)廠商通過(guò)Snapdragon Satellite開(kāi)發(fā)具備衛(wèi)星通信功能的智能手機(jī)，預(yù)計(jì)2023年下半年發(fā)布。聯(lián)發(fā)科展示了3GPP 5G非地面網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，為智能手機(jī)提供雙向衛(wèi)星通信應(yīng)用支持，并公布了首批采用聯(lián)發(fā)科衛(wèi)星通信技術(shù)的智能手機(jī)——摩托羅拉defy2和CATS75。
國(guó)盛證券表示，衛(wèi)星通信功能或成為2023年新發(fā)高端智能手機(jī)的標(biāo)配，并逐步應(yīng)用于智能手表等其他消費(fèi)電子產(chǎn)品。
乘用車已迎來(lái)衛(wèi)星通信量產(chǎn)的重要突破。9月1日，極氪聯(lián)合時(shí)空道宇共同發(fā)布全球最快量產(chǎn)衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)乘用車——極氪001 FR，實(shí)現(xiàn)車載衛(wèi)星通信功能，提供雙向衛(wèi)星消息與衛(wèi)星通話服務(wù)。
產(chǎn)業(yè)鏈逐步成熟
申萬(wàn)宏源(4.370, -0.01, -0.23%)稱，手機(jī)和汽車硬件相繼搭載衛(wèi)星通信，一定程度上意味著衛(wèi)星通信服務(wù)技術(shù)和市場(chǎng)基本成熟，衛(wèi)星通信從專業(yè)終端開(kāi)始拓展到廣泛的消費(fèi)級(jí)市場(chǎng)。
衛(wèi)星通信產(chǎn)業(yè)鏈包括上游的衛(wèi)星制造和發(fā)射，中游的地面設(shè)備及終端、衛(wèi)星運(yùn)營(yíng)與服務(wù)，以及下游的衛(wèi)星通信應(yīng)用。華西證券(8.560, -0.08, -0.93%)表示，手機(jī)衛(wèi)星通信產(chǎn)業(yè)鏈主要圍繞基帶芯片、手機(jī)廠商、衛(wèi)星廠商三大核心環(huán)節(jié)外延。
中泰證券(7.260, -0.05, -0.68%)認(rèn)為，衛(wèi)星平臺(tái)和載荷是生產(chǎn)制造環(huán)節(jié)中兩大核心細(xì)分。衛(wèi)星平臺(tái)包括結(jié)構(gòu)系統(tǒng)、供電系統(tǒng)、推進(jìn)系統(tǒng)、遙感測(cè)控系統(tǒng)、熱控系統(tǒng)等；衛(wèi)星載荷包括天線分系統(tǒng)、轉(zhuǎn)發(fā)器分系統(tǒng)及其他金屬/非金屬材料和電子元器件等。地面設(shè)備主要包括固定地面站、移動(dòng)式地面站及用戶終端。
華西證券稱，在手機(jī)市場(chǎng)疲軟背景下，華為Mate 60系列手機(jī)終端提供衛(wèi)星通信功能，為手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈帶來(lái)新亮點(diǎn)，其大眾市場(chǎng)應(yīng)用有望初步得以培育，衛(wèi)星通信產(chǎn)業(yè)生態(tài)也將配合完成新變化。
發(fā)展衛(wèi)星通信需要新技術(shù)支撐。申萬(wàn)宏源稱，向地面和空中用戶提供互聯(lián)網(wǎng)接入服務(wù)，主要利用低軌通信衛(wèi)星星座，本質(zhì)是傳統(tǒng)航天和通信領(lǐng)域技術(shù)拓展融合。
據(jù)悉，我國(guó)正積極推進(jìn)本國(guó)巨型低軌衛(wèi)星星座計(jì)劃，以獲得市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)先機(jī)。航天科技(9.930, -0.04, -0.40%)和航天科工兩大航天集團(tuán)作為我國(guó)低軌通信衛(wèi)星領(lǐng)域的“國(guó)家隊(duì)”，各自啟動(dòng)了低軌通信項(xiàng)目“鴻雁”和“虹云”星座計(jì)劃，2021年成立中國(guó)衛(wèi)星(26.980, -0.39, -1.42%)網(wǎng)絡(luò)集團(tuán)公司，統(tǒng)籌國(guó)內(nèi)低軌通信衛(wèi)星發(fā)展，GW星座為國(guó)內(nèi)目前最大的低軌通信星座。
中金公司(38.560, -0.34, -0.87%)稱，6G發(fā)展以空天地一體化信息網(wǎng)絡(luò)為基礎(chǔ)，高、低軌衛(wèi)星融合推動(dòng)衛(wèi)星通信發(fā)展進(jìn)程。全球、全天時(shí)、全天候的星地融合通信有望成為下一代通信網(wǎng)絡(luò)的主要形態(tài)。
孕育新商業(yè)形態(tài)
業(yè)內(nèi)人士表示，以華為手機(jī)為代表的衛(wèi)星通信成熟應(yīng)用，逐漸帶動(dòng)一支成熟的產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈，加速攤平研發(fā)成本，推動(dòng)衛(wèi)星通信應(yīng)用普及，也將驅(qū)動(dòng)一大批上市公司挖掘產(chǎn)業(yè)價(jià)值。
中金公司認(rèn)為，手機(jī)直連衛(wèi)星有望成為衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)的主要商業(yè)形態(tài)之一，也將是衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)的下一個(gè)競(jìng)爭(zhēng)焦點(diǎn)。
在市場(chǎng)熱切關(guān)注下，相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈上市公司布局情況逐漸浮出水面。
通宇通訊(16.070, -0.23, -1.41%)9月11日在投資者互動(dòng)平臺(tái)上表示，公司衛(wèi)星通信方面主要集中在衛(wèi)星天線和地面站的基礎(chǔ)設(shè)施端，與華為主要在微波天線、基站天線、授時(shí)定位天線領(lǐng)域進(jìn)行合作；公司計(jì)劃通過(guò)衛(wèi)星地面終端通信技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目的實(shí)施，增強(qiáng)公司在衛(wèi)星通信方面的核心技術(shù)能力，逐步積累儲(chǔ)備相控陣技術(shù)和專利，未來(lái)將根據(jù)市場(chǎng)需求進(jìn)一步拓展相關(guān)產(chǎn)品類型。
亞光科技(7.020, -0.09, -1.27%)表示，公司微波類的射頻芯片，如低噪放等，可用于衛(wèi)星。在低軌衛(wèi)星領(lǐng)域，公司供應(yīng)多個(gè)型號(hào)微波電路及組件，相關(guān)產(chǎn)品使用部分自研芯片。
中國(guó)衛(wèi)通(18.760, -0.71, -3.65%)在投資者互動(dòng)平臺(tái)表示，中國(guó)衛(wèi)通正在依托高通量衛(wèi)星資源，為我國(guó)及“一帶一路”沿線的航空、航海、應(yīng)急、能源、林草等行業(yè)及普遍服務(wù)用戶提供衛(wèi)星互聯(lián)網(wǎng)接入服務(wù)。目前，智能手機(jī)需要通過(guò)衛(wèi)星通信終端與中國(guó)衛(wèi)通運(yùn)營(yíng)管理的高軌通信衛(wèi)星連接實(shí)現(xiàn)相關(guān)應(yīng)用服務(wù)。手機(jī)直連衛(wèi)星是衛(wèi)星通信應(yīng)用發(fā)展的一項(xiàng)關(guān)鍵技術(shù)突破，未來(lái)隨著衛(wèi)星通信網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)性能、終端設(shè)備性價(jià)比的進(jìn)一步提升，衛(wèi)星通信將進(jìn)一步加快應(yīng)用普及，豐富應(yīng)用場(chǎng)景。
中京電子(9.120, -0.06, -0.65%)表示，公司低軌衛(wèi)星通信用PCB產(chǎn)品處在樣品驗(yàn)證與在研階段。
中泰證券表示，當(dāng)前手機(jī)衛(wèi)星通信仍處于早期發(fā)展階段，主要集中于空間段及地面段基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，上游衛(wèi)星制造、衛(wèi)星發(fā)射及地面設(shè)備中的地面站建設(shè)將率先受益。從產(chǎn)業(yè)價(jià)值分布來(lái)看，中下游占比更高，隨著技術(shù)及基礎(chǔ)設(shè)施趨于完善，應(yīng)用端相關(guān)環(huán)節(jié)將相繼迎來(lái)快速發(fā)展階段。
